İş Yatırım'ın BIST 100’de en az %40 getiri potansiyeli gördüğü 7 hisse
BIST 100’de en az %40 getiri potansiyeli olan ve özsermaye karlılığı yüksek şirketler hangileri
Coca-Cola İçecek A.Ş Hisse Senedi | CCOLA
- Son Öneri Tarihi28.06.2024
- Hedef Fiyat1.202,00
- Getiri Pot%42
Yatırım Teması
CCOLA hisseleri, Türkiye NARTD pazarının yanı sıra, kişi başına tüketimin düşük olduğu ülkelerde önemli büyüme fırsatları sunuyor. Şirket, Özbekistan operasyonlarında güçlü yatırım harcamaları ve hacim artışları ile birlikte dikkat çekici bir performans sergiledi ve yakın zamanda Bangladeş operasyonlarını da portföyüne ekledi. Şirket, artan hammadde maliyetlerinin etkisini azaltmak amacıyla 2024 yılı maliyetlerinin neredeyse tamamını hedge etti. Şirketin yatay FAVÖK marjı beklentisinde herhangi bir aşağı yönlü risk öngörmüyoruz ve şirketin riskten korunma faaliyetlerinin operasyonel marjları desteklemeye devam etmesini bekliyoruz. Ayrıca, geçtiğimiz çeyreklerde gözlemlenen küçük hacimli ürünlerinin tüketimindeki artış, kar marjlarını olumlu etkiliyor. Enflasyon muhasebesinin operasyonel kar marjları üzerinde hafif olumsuz bir etkisi olsa da parasal kazançlar net karı artırıyor. Geçen yılki zayıf baz ve Bangladeş operasyonlarının satın alınmasına ilişkin yatırım durumu nedeniyle 2024 yılında hacim büyümesi bekliyoruz. Hacim büyümesinin yanı sıra, 2024 yılında TL bazında güçlü bir ciro büyümesi bekliyoruz.
